На мировых рынках преобладает негатив

Американские индексы резко ушли в минус на фоне негатива в AI-секторе и неопределенности вокруг будущей политики ФРС, что задало тон и азиатским площадкам. Торги прошли под знаком повышенной волатильности и осторожности, особенно в высокотехнологичных бумагах.

Американские фондовые индексы завершили торги в среду снижением: Dow Jones опустился на 0,47% до 47 885,97 пункта, S&P 500 — на 1,16% до 6721,43 пункта, Nasdaq потерял 1,81% и составил 22 693,32 пункта. Настроения на Уолл-стрит оставались негативными в преддверии публикации ноябрьских данных по инфляции (CPI), которые могут существенно повлиять на ожидания по дальнейшей денежно-кредитной политике ФРС на 2026 год. После публикации во вторник неоднозначных данных по рынку труда и розничным продажам, внимание инвесторов было приковано к предстоящему инфляционному отчету. Член совета управляющих ФРС Кристофер Уоллер отметил, что у регулятора есть пространство для дальнейшего снижения ставки, что поддержало ожидания смягчения политики в начале следующего года.

На корпоративном фронте технологический сектор вновь оказался под давлением. Акции Oracle упали на 5,4% после сообщений о срыве финансирования крупного дата-центра инвесткомпанией Blue Owl, что поставило под вопрос перспективы ряда AI-проектов Oracle (-5,4%) и OpenAI. Под влиянием негатива в секторе также оказались Amazon (–0,6%), Nvidia (–3,8%), Broadcom (–4,5%) и AMD (–5,3%). Lennar снизился на 4,5% из-за падения прибыли, несмотря на выручку выше ожиданий. Слабую динамику показали Abbott Laboratories (–0,1%), Macy’s и ряд других ритейлеров. В плюсе оказались нефтегазовые компании: Exxon Mobil (+2,4%), Chevron (+1,9%), ConocoPhillips (+4,6%), Devon Energy (+5,3%), Occidental Petroleum (+4,4%) — драйвером роста стали новости о жестких мерах против санкционных поставок нефти из Венесуэлы и Ирана. General Mills вырос на 3,4%, Netflix — на 0,2% на фоне корпоративных новостей, а бумаги Paramount и WBD заметно просели после сообщений о неудавшейся сделке.

В четверг европейские фондовые индексы открылись небольшим ростом: STOXX 600 подрастает на 0,2%, на фоне ожиданий решений по ставкам от нескольких крупных центробанков. В фокусе — заседание Европейского центрального банка, где инвесторы не ждут изменений политики уже четвертый раз подряд. Аналогичная позиция у регуляторов Швеции и Норвегии, в то время как Банк Англии, напротив, готовится снизить ставку на 25 б.п.

В лидерах утреннего роста оказались ASML Holding и SAP, которые восстановились на 0,3% после резкого падения в предыдущий день. Наоборот, в аутсайдерах — акции люксового сегмента: LVMH теряет 0,4%, L’Oréal — 0,2%. Бумаги BNP Paribas снижаются на 0,2% даже несмотря на сообщения о переговорах по покупке подразделения автолизинга у Mercedes-Benz. Акции BP вблизи нуля после новостей о назначении новым CEO Мег О’Нил, на фоне продолжающегося скепсиса инвесторов к доходности «зеленой» стратегии.

В Азии негатив с Уолл-стрит усилил давление на региональные рынки, прежде всего на акции технологических компаний. Японский Nikkei 225 снизился на 1,03% до 49 001 пункта, Topix потерял 0,37%. Продажи усилились после падения SoftBank Group (–3,8%), Fujikura (–3,4%), Advantest (–3,3%), Lasertec (–4,3%), Tokyo Electron (–3,2%) — инвесторы ожидают заседания Банка Японии, на котором, по прогнозам, может быть повышена ставка впервые за много лет.

В материковом Китае динамика была смешанной: Shanghai Composite вырос на 0,16% до 3876 пунктов, а Shenzhen Component снизился на 1,29%. Общее направление задало давление на технологический сектор — после глобальных распродаж и падения Oracle. Акции крупнейших китайских IT и AI-компаний — Eoptolink (–4,6%), Zhongji Innolight (–3,2%), Foxconn (–5,2%), Victory Giant (–4,6%), MetaX (–5,2%) — были в минусе. Девелопер China Vanke продолжал вести переговоры с кредиторами на фоне усиливающихся проблем с ликвидностью. Макроэкономические данные указывали на стабилизацию рынка труда среди молодежи (уровень безработицы снизился до 16,9%), однако перспективы новых стимулов по итогам заседания Политбюро КНР остались неясными. В Гонконге Hang Seng закрылся ростом на 0,1% до 25 498 пунктов благодаря активности в финансовом секторе (ZTO Express +2,5%, Prada +2,3%, Techtronic Industries +1,5%, Henderson Land +1,3%). Однако общий настрой оставался осторожным: инвесторы предпочли защитные бумаги на фоне волатильности в AI-секторе и региональных геополитических рисков.

В Южной Корее индекс KOSPI упал на 1,53% до 3994 пунктов — поток распродаж затронул весь технологический и автосектор (LG Energy Solution –6,5% после отмены крупного контракта с Ford, Samsung Electronics –0,46%, Hyundai Motor –1,22%). SK Hynix и Samsung Biologics показали локальный рост на фоне внутреннего спроса, однако общее давление сохранялось вслед за глобальным AI-сектором.

В Австралии S&P/ASX 200 практически не изменился — индекс закрылся на отметке 8588. Горнодобывающий сектор поддержали рост цен на железную руду (BHP +0,5%, Rio Tinto +0,8%), тогда как технологические акции снижались вслед за глобальным трендом (Wisetech, Xero, Technology One — минус 1,3–2,2%). Энергетический сектор оказался под давлением из-за перестановок в руководстве Woodside Energy, а банки закрылись смешанно на фоне внутренней отчетности.

Российский рынок акций к середине четверга умеренного растет: Индекс МосБиржи прибавляет 0,2% на фоне ожиданий новых новостей по переговорам между Россией и США по украинскому урегулированию, а также на фоне паузы в вопросе использования замороженных российских активов ЕС для помощи Украине. Поддержку рынку оказывают свежие данные Росстата о продолжающемся замедлении инфляции: годовой показатель на 15 декабря сократился до 5,78% — существенно ниже официальных прогнозов и ожиданий на начало месяца.

Акции «Алросы» (+2,2%) продолжают рост третий день подряд, благодаря позитивным прогнозам по мировому рынку алмазов. Компания ожидает разворота цен в 2026 году и отмечает устойчивый спрос на бриллианты даже на фоне санкционного давления

В числе прочих лидеров сегодня: ТГК-1 (+2,17%), «Абрау Дюрсо» (+1,98%), «Норникель» (+1,51%), «Мосэнерго» (+1,03%), «Ленэнерго» а.п. (+0,93%), ВТБ (+0,86%), «М.Видео» (+0,80%), «Россети Центр и Приволжья» (+0,72%), ТМК (+0,71%).

Хуже рынка выглядят бумаги: МКБ (–1,51%), «Татнефть» (–1,09%), «ЭН+ ГРУП» (–1,05%), «Совкомфлот» ПАО (–0,99%), «Самолет» (–0,98%), «Россети» (–0,79%), «Татнефть» а.п. (–0,73%), ВК МКПАО (–0,72%), «Новатэк» (–0,71%), «ФосАгро» (–0,67%).

Поддержку рынку также оказывает снижение инфляционных ожиданий: темп прироста цен во второй декаде декабря сохранился на минимальном уровне (0,05%), что усиливает ожидания снижения ставки ЦБ на пятничном заседании (основной сценарий — на 50 б.п., часть аналитиков ждет шага в 100 б.п.).

Геополитический фон по-прежнему остается смешанным: ожидаются возможные переговоры делегаций США и РФ во Флориде по украинскому вопросу, хотя планы могут измениться. Инвесторы позитивно восприняли новости о снятии с повестки дня саммита ЕС в Брюсселе вопроса о конфискации замороженных российских активов — ранее эти дискуссии усиливали волатильность и риски для российского рынка.