Российский рынок под давлением жесткой риторики ЦБ

На динамику рынка продолжают влиять новости о пятничном повышении ключевой ставки на 200 б.п. Несмотря на то, что инвесторы ожидали такого решения, жесткость риторики регулятора стала неожиданностью: ЦБ сообщил о том, что будет оценивать целесообразность дальнейшего повышения ключевой ставки на ближайших заседаниях.

По итогам торгов Индекс МосБиржи снизился на 2,88% до 2906,95 пункта, все бумаги, входящие в индекс, снижались. В наибольшем минусе закрылись акции «Аэрофлота» (-6,04%), Банка «Санкт-Петербург» (-5,18%) и «префы» «Мечела» (-5,57%). Что касается динамики рубля, пара USD/RUB, рассчитанная ЦБ на 30 июля, выросла на 1,16% до 86,56, а EUR/RUB — на 0,94% до 94,14.

Одна из немногих бумаг на рынке, показавших положительную динамику, это акции «Ленты» (+0,13%). Ретейлер сообщил, что в первом полугодии 2024 г. розничные продажи составили 409,6 млрд руб., увеличившись на 62,5% (г/г). Сопоставимые продажи (LFL) увеличились на 16,4% в результате роста LFL-среднего чека на 9,8% и LFL-трафика на 6,0%. Чистая прибыль составила 10,24 млрд руб. против убытка в 3,07 млрд годом ранее. Также компания снизила показатель Чистый финансовый долг/EBITDA до 1,7x по сравнению с 2,8x на 31 декабря 2023 г.

Операционные результаты за II квартал и первое полугодие 2024 г. сегодня опубликовал «Норникель» (-1,39%). Во II квартале производство никеля выросло на 15% (кв/кв) до 48 тыс. т, а за полугодие составило 90 тыс. т (–1% г/г). Производство меди сохранилось на уровне прошлого квартала (109 тыс. т), но увеличилось на 7% за первое полугодие до 219 тыс. т. Производство палладия за полугодие осталось практически неизменным (1480 тыс. унций), тогда как производство платины снизилось на 3% (г/г) до 356 тыс. унций.

В первом полугодии 2024 г. отгрузки Группы «Астра» (-0,93%) увеличились на 64% (г/г) до 5,53 млрд руб. благодаря активной экспансии бизнеса и расширению клиентской базы. Компания продолжает инвестировать в развитие и заключила более 30 крупных соглашений во II квартале. В частности, были заключены соглашения с компаниями «Новатэк», «РусГидро», «Алроса» и «Аэрофлот».

Менеджмент Henderson (-3,85%) будет рекомендовать дивиденды за первое полугодие 2024 г. минимум в 15 руб. на акцию, доходность — 2,3%. IR-директор компании Константин Гедымин сообщил, что ориентировочный срок выплаты дивидендов за первое полугодие — 10 декабря 2024 г. Нефть марки Brent снижается на 0,60% до $79,01 за баррель.

Инвесторам, интересующимся российским рынком акций, мы рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».